10月21日訊（記者 胡劼）一月內，東北證券因投行項目持續督導問題連吃罰單。

記者關注到，近日，因項目持續督導過程中未能勤勉盡責，東北證券持續督導專員羅琳琳收到吉林證監局警示函。

圖片吉林證監局

經查，東北證券作為浙江中孚環境設備股份有限公司（以下簡稱“中孚環境”）的主辦券商，在持續督導過程中，未能勤勉盡責、認真履行審慎核查義務，未能及時發現中孚環境實際控制人陳建新在2020年至2021年多次占用中孚環境資金的情況，未能有效督導中孚環境真實、準確、完整、及時地披露信息。

記者發現，中孚環境曾在2022年6月底申報北交所上市，但在2023年1月主動撤回了IPO申請。隨后，北交所披露了中孚環境終止上市審核的相關決定。在中孚環境申報上市期間，北交所曾圍繞陳建新的問題展開多項問詢。

其中，北交所要求中孚環境說明在陳建新及一致行動人直接或間接控制公司92.96%的股權的情況下，發行人公司治理情況及內部控制是否有效運行，公司如何防范實際控制人不當控制的風險。此外，陳建新薪酬合理性等問題也在問詢中被提及。發行人的銷售模式中，重要客戶多由陳建新和汪波牽頭洽談，達成合作后則由銷售人員進行銷售跟單，交易所要求說明陳建新和汪波等高管是否存在額外的項目分紅或變相提成情況，說明包括陳建新在內的部分主要研發人員薪酬大幅增長的合理性。

由此來看，東北證券作為中孚環境的保薦機構，或暴露出其在核查和督導環節，欠缺對于相關信息的把控，導致此次被罰。

需關注的是，近期，東北證券接連在投行項目督導、質控、內核問題上“栽跟頭”。10月18日，東北證券因個別項目持續督導未勤勉盡責被證監會責令改正，分管投行業務的高管、質控、內核負責人，也于同日遭到警示。

經查，發現東北證券存在質控、內核意見跟蹤落實不到位、部分項目質控底稿驗收把關不嚴、未建立完善對外報送文件核查把關機制、個別項目持續督導未勤勉盡責等問題。

圖片證監會官網

證監會要求東北證券應引以為戒，認真查找和整改問題，建立健全和嚴格執行投行業務內控制度、工作流程和操作規范，誠實守信、勤勉盡責，切實提升投行業務質量；嚴格按照內部問責制度對責任人員進行內部問責，并向吉林證監局提交書面問責報告。

梁化軍作為時任分管投行業務高管，王鐵銘作為時任質控部門負責人，王愛賓作為時任內核負責人，對上述問題負有責任。按照有關規定，證監會對梁化軍、王鐵銘、王愛賓出具警示函。

圖片證監會官網

?業務部門、質量控制、內核合規構成的“三道防線”是券商投行業務內部控制的基礎制度建設，三者相互制衡、相互監督，關乎業務操作的規范性和風險控制的有效性，近年來，該體系的運行情況備受監管關注。

業內人士向記者指出，如若“三道防線”失效，流于形式，不僅會降低業務質量和合規性，也會導致公司面臨更大的聲譽風險和運營風險。因此，券商在開展相關業務時，需要嚴格遵守相關法律法規和監管要求，建立和完善內部控制制度和質量評價體系則尤為關鍵。?（ 胡劼 hujie@lanjinger.com）