10月9日，A股整體出現回調，板塊分歧明顯拉大。值得注意的是，午后A股、港股半導體板塊集體反攻。

盤面上，集成電路頭部企業中芯國際A股大漲16.53%，成交金額達282.55億元，多只芯片股股價創歷史新高；腦洞科技港股一度大漲42%。

市場人士認為，受政策支持、周期反轉、增量創新、國產化多方面利好帶動，全球半導體行業產銷出現復蘇趨勢。記者注意到，當前多家A股半導體公司2024年前三季度業績預告出現回升勢頭。

產銷復蘇，多家半導體個股業績預增

10月9日，隨著市場陷入普跌，此前火爆的券商板塊幾乎全線退潮，半導體產業鏈則延續前一日強勢，其中20CM方向繼續領漲，捷捷微電、國民技術晉級3連板，寒武紀-U更是創歷史新高，這反映出市場對于大金融方向高位震蕩之際，半導體等科技線接力的一種預期反映。

而這主要受益于半導體行業的產銷復蘇。消息面上，10月9日，受益于人工智能的增長需求，全球最大的芯片代工廠商臺積電（TSMC）公布9月營收數據顯示，今年9月，臺積電銷售額達2518.7億元新臺幣（合78.26億美元），同比超預期增長39.6%，環比增長0.4%。截至目前，臺積電年內銷售額總計20258.5億新臺幣，較去年同期增長31.9%。

雖然臺積電三季度營收數據尚未正式公布，但上述數據仍預示著，半導體產業鏈的復蘇勢頭持續超出市場預期，半導體行業有望邁入新一輪增長周期。

記者注意到，多家A股半導體上市公司最新披露的三季度業績預告，業績已出現回升勢頭。

10月8日晚間，珠海全志科技股份有限公司披露公告，預計2024年前三季度盈利1.4億元～1.56億元，同比扭虧為盈；預計2024年第三季度盈利2400萬～3500萬元，同比扭虧為盈。

對于業績扭虧為盈，公司解釋稱，報告期內公司把握下游市場需求回暖機會，積極拓展各產品線業務，出貨量提升使得營業收入同比增長約50%，營收增長帶動了公司凈利潤增長。與此同時，公司加大在芯片新產品開發及智能車載、掃地機器人等新興應用領域方案的研發投入。

AI驅動，機構關注產業鏈催化效應

同時，多家機構研報認為，AI算力、消費電子等下游需求利好頻傳，正在持續推升芯片景氣周期。

近日，美國半導體行業協會 (SIA) 發布報告稱，2024年8月全球半導體銷售額達到531億美元，該數據同比增長20.6%，環比則增長3.5%。

2024年二季度以來，隨著人工智能需求爆發，全球半導體產業明顯復蘇，在此背景下，我國集成電路產業今年表現更為突出。據工信部運行監測協調局數據，2024年1月～8月，我國集成電路產量為2845億塊，同比增長26.6%。

10月9日，PCB（印制電路板）企業滬電股份發布2024年前三季度業績預告，預計公司實現歸母凈利潤18.21億元～18.71億元，同比增長91.05%～96.29%，其中第三季度歸母凈利潤預計為6.8億元～7.3億元，同比增長47.67%～58.53%。

對于業績預增，滬電股份表示，這受益于高速運算服務器、人工智能等新興計算場景對印制電路板的結構性需求，預計公司三季度的營收和凈利潤較上年同期均將有所增長。

業內人士認為，近期除去半導體行業的高景氣度外，消費電子、AI算力等下游需求也利好頻傳，因此本輪半導體產業鏈的修復行情并不完全是資金博弈行為。

國金證券研報指出，隨著英偉達B系列芯片大批量出貨及文生視頻等AI應用的普及，產業鏈將迎來較好的拉貨機會。記者注意到，日前英偉達CEO黃仁勛表示，其下一代Blackwell芯片將于四季度向客戶發貨，這一系列芯片市場需求異常強勁，預計將帶動公司業績實現大幅增長，這一消息同樣也為整個行業帶來了新機遇。

責編:史健 | 審校:張翼鵬 | 審核:李震 | 監審:萬軍偉