今年以來，A股市場交投相對活躍，成交額基本維持在萬億以上水平，8月份A股市場單日成交額一度突破3萬億大關(guān)。與此同時，A股三大指數(shù)也表現(xiàn)亮眼，上證指數(shù)創(chuàng)下近10年新高。

這樣的市場環(huán)境，為量化投資提供了較好的“施展拳腳”的機會。因此，今年來，量化私募整體業(yè)績表現(xiàn)亮眼。截至2025年8月底，在私募排排網(wǎng)有3只以上產(chǎn)品有今年來業(yè)績展示的量化私募共有173家，今年來收益均值約為22.36%，跑贏了同期的上證指數(shù)、深證成指（漲幅分別為15.10%、21.91%）。

又有哪些私募在今年脫穎而出呢？為了給讀者提供一些參考，筆者按照公司規(guī)模分類（100億元以上、50-100億元、20-50億元、10-20億元、5-10億元、5億元以下），分別梳理出了各規(guī)模組中今年1-8月收益居前10的量化私募（旗下有3只以上私募產(chǎn)品在排排網(wǎng)有今年1-8月業(yè)績展示）。

百億量化：穩(wěn)博、阿巴馬、天演居前3，誠奇、金戈量銳排名上升

百億量化私募作為量化私募中的頭部公司，備受市場關(guān)注。據(jù)私募排排網(wǎng)數(shù)據(jù)，截至2025年8月底，百億量化私募共有45家。

按核心策略來劃分，股票策略私募占38家，占比超8成；多資產(chǎn)策略私募占6家，期貨及衍生品策略私募占1家。按私募的辦公城市劃分，上海占22家，接近“半壁江山”；北京占10家。

按員工人數(shù)來看，員工人數(shù)在100人以上的有9家，他們分別是：九坤投資、靈均投資、佳期私募、寬德私募、因諾資產(chǎn)、乾象投資、金锝私募、天演資本、明汯投資。

45家百億量化私募中，在私募排排網(wǎng)有3只及以上產(chǎn)品有今年1-8月業(yè)績展示的百億量化私募共有31家，旗下產(chǎn)品今年1-8月收益均值約為***%。

[應(yīng)監(jiān)管要求，私募產(chǎn)品不能公開展示業(yè)績，文中涉及收益數(shù)據(jù)用***替代。]

"旗下產(chǎn)品今年1-8月收益均值"居前10的百億量化私募依次是：穩(wěn)博投資、阿巴馬投資、天演資本、進化論資產(chǎn)、誠奇資產(chǎn)、金戈量銳、念覺私募、寧波幻方量化、龍旗科技、聚寬投資，上榜“門檻”超***%。其中，前5強私募、寧波幻方量化、聚寬投資等7家百億量化私募旗下產(chǎn)品在8月份均悉數(shù)創(chuàng)了歷史新高。

相比1-7月的收益排名，本期前4強排名位次保持不變。10強私募中，誠奇資產(chǎn)、金戈量銳在8月份業(yè)績飆升，排名因此上升明顯。念覺私募則是8月新晉的百億量化私募。

其中，冠軍私募是來自上海的穩(wěn)博投資，其有7只產(chǎn)品在私募排排網(wǎng)有業(yè)績展示，今年1-8月收益均值接近***%，且這7只產(chǎn)品在今年8月份全部創(chuàng)了歷史新高。

資料顯示，穩(wěn)博投資成立于2014年，公司深耕證券、期貨、期權(quán)等多領(lǐng)域投資，研發(fā)了高頻量化策略、趨勢策略、波段策略、套利策略等多元化的投資方式，成立以來多次榮獲私募“金牛獎”。

回顧8月的A股市場，穩(wěn)博投資表示，更高的成交額創(chuàng)造了獲取交易型收益的機會。但對于大部分持股集中度比較分散的量化策略而言，少部分股票（算力板塊的大市值個股）的集中上漲增加了跑贏指數(shù)的難度。在9月的策略前瞻中，穩(wěn)博投資表示，對9月市場依舊保持謹慎樂觀的態(tài)度：Alpha策略仍具備較好的配置價值，預(yù)計超額波動會相對上升，需警惕市場過熱風(fēng)險，保持理性投資節(jié)奏。

50-100億規(guī)模：天算量化、大巖資本分奪冠亞軍

截至2025年8月底，在私募排排網(wǎng)有3只及以上產(chǎn)品有今年1-8月業(yè)績展示的50-100億規(guī)模量化私募共有21家。

"旗下產(chǎn)品今年1-8月收益均值"前10強分別是：天算量化、大巖資本、超量子基金、鳴熙資本、平方和投資、千朔投資、托特(三亞)私募、倍漾量化、魯民投基金、磐松資產(chǎn)，上榜“門檻”超***%，其核心策略均為股票策略。相比1-7月的收益排名，本期前10強基本都是老面孔，排名位次略有變動。

其中，來自深圳的大巖資本，有6只產(chǎn)品在私募排排網(wǎng)有業(yè)績展示，今年1-8月收益均值超***%，位居第2名；此外，值得一提的是，這6只產(chǎn)品在今年8月份均創(chuàng)了歷史新高。

資料顯示，大巖資本成立于2013年6月，是國內(nèi)成立最早的量化投資機構(gòu)之一。公司員工多畢業(yè)于哥倫比亞大學(xué)、牛津大學(xué)、清華、北大等海內(nèi)外名校，擁有數(shù)學(xué)、計算機、醫(yī)學(xué)、物理、金融工程等復(fù)合學(xué)術(shù)背景。公司累計獲得包括3樽金牛獎在內(nèi)的30余項業(yè)內(nèi)獎項。公司首席投資官、總經(jīng)理黃鉑，是北京大學(xué)數(shù)學(xué)學(xué)士、密歇根州立大學(xué)數(shù)學(xué)統(tǒng)計雙碩士、哥倫比亞大學(xué)運籌學(xué)博士，擁有10年國內(nèi)外股票量化投資經(jīng)驗。

20-50億規(guī)模：云起量化、橡木資產(chǎn)分奪冠亞軍

截至2025年8月底，在私募排排網(wǎng)有3只及以上產(chǎn)品有今年1-8月業(yè)績展示的20-50億規(guī)模量化私募共有25家。"旗下產(chǎn)品今年1-8月收益均值"前10強的上榜“門檻”超***%，其中股票策略私募占9家。

該規(guī)模組今年1-8月收益居前5的私募依次是：云起量化、橡木資產(chǎn)、廣州守正用奇、安子基金、海南盛豐私募。與今年1-7月的收益排名相同。

該規(guī)模組冠軍是來自杭州的云起量化。其有3只產(chǎn)品在私募排排網(wǎng)有業(yè)績展示，今年1-8月收益均值接近***%；此外，值得一提的是，這3只產(chǎn)品在今年8月份均創(chuàng)了歷史新高。

資料顯示，云起量化是一家成立于2021年2月的新銳私募。公司投研團隊畢業(yè)于浙江大學(xué)、卡耐基梅隆大學(xué)、清華大學(xué)、加州大學(xué)伯克利分校等國內(nèi)外著名學(xué)府，核心策略團隊成員擁有多年量化從業(yè)經(jīng)驗。

10-20億規(guī)模：翰榮投資奪冠，上海紫杰私募居第2

截至2025年8月底，在私募排排網(wǎng)有3只及以上產(chǎn)品有今年1-8月業(yè)績展示的10-20億規(guī)模量化私募共有29家。"旗下產(chǎn)品今年1-8月收益均值"前10強的上榜“門檻”超***%，股票策略私募占7家。

該規(guī)模組今年1-8月收益居前5的私募依次是：翰榮投資、上海紫杰私募、弈倍投資、衍合投資、長鯨九州(北京)私募。與今年1-7月的收益排名相比，冠軍易主，其余私募排名位次略有變動。

該規(guī)模組冠軍是來自深圳的翰榮投資。其有3只產(chǎn)品在私募排排網(wǎng)有業(yè)績展示，今年1-8月收益均值超***%。這3只產(chǎn)品在今年8月份均創(chuàng)了歷史新高。

資料顯示，翰榮投資成立于2015年12月。公司投研團隊主要成員曾在美國華爾街知名投資銀行以及對沖基金有多年從業(yè)經(jīng)驗。團隊成員主要畢業(yè)于紐約大學(xué)、卡內(nèi)基梅隆大學(xué)、復(fù)旦大學(xué)、西安交通大學(xué)等國內(nèi)外知名高校。公司擁有多元化的投資策略，投資周期覆蓋中低頻交易、日內(nèi)交易以及高頻交易，投資標的涵蓋國內(nèi)股票、期貨、期權(quán)、基金以及其他金融衍生品。

5-10億規(guī)模：致邃投資、量子智能居前3

截至2025年8月底，在私募排排網(wǎng)有3只及以上產(chǎn)品有今年1-8月業(yè)績展示的5-10億規(guī)模量化私募共有20家。"旗下產(chǎn)品今年1-8月收益均值"前10強的上榜“門檻”接近***%，其中，股票策略私募占5家。

該規(guī)模組今年1-8月收益居前5的私募依次是：上海漢鴻私募、致邃投資、量子智能、乾元資始、吾執(zhí)投資。與今年1-7月的收益排名相比，排名位次變動較大。

5億以下規(guī)模：錦望投資、巨量均衡基金分奪冠亞軍

截至2025年8月底，在私募排排網(wǎng)有3只及以上產(chǎn)品有今年1-8月業(yè)績展示的5億以下規(guī)模量化私募共有47家。"旗下產(chǎn)品今年1-8月收益均值"前10強的上榜“門檻”超***%，其中，股票策略私募6家。

該規(guī)模組今年1-8月收益居前5的私募依次是：錦望投資、巨量均衡基金、華澄私募、全成基金、鴻通投資。與今年1-7月的收益排名相比，排名出現(xiàn)大洗牌。

規(guī)則說明

：基金管理人/托管人，整理自私募排排網(wǎng)

：排行榜單以每月最后一個交易日作為統(tǒng)計截止日計算凈值。若期間有分紅、拆分情況發(fā)生，則使用分紅再投資后的累計凈值計算收益率。

：私募排排網(wǎng)收錄的數(shù)據(jù)均帶有周期性，不代表管理人/投資經(jīng)理的研究、投資、管理能力的長期保證，不作為私募管理人之間的長期能力對比。投資者可通過私募排排網(wǎng)展示的該代銷產(chǎn)品成立以來歷史凈值、歷史規(guī)模等詳細信息，了解其完整業(yè)績表現(xiàn)。

：排行范圍僅限于深圳市前海排排網(wǎng)基金銷售有限責(zé)任公司（“我司”）代銷產(chǎn)品且不包含管理規(guī)模小于1000萬、成立期限少于6個月的產(chǎn)品，具體排行規(guī)則請詳見私募排排網(wǎng)平臺。當(dāng)月榜單將在次月公布，具體公布日期將根據(jù)實際情況為準。

：投資有風(fēng)險，本資料涉及基金的過往業(yè)績不預(yù)示其未來表現(xiàn)，基金管理人管理的其他基金的業(yè)績并不構(gòu)成基金業(yè)績表現(xiàn)的保證，我司未以明示、暗示或其他任何方式承諾或預(yù)測產(chǎn)品未來收益。我司無法對排行所用基礎(chǔ)數(shù)據(jù)的真實性、準確性、完整性作出實質(zhì)性判斷和保證，投資者須以中國證監(jiān)會資本市場電子化信息披露平臺、基金管理人官方網(wǎng)站及其委托的基金估值核算機構(gòu)發(fā)布的內(nèi)容為準。投資者應(yīng)謹慎注意各項風(fēng)險，認真閱讀基金合同、基金產(chǎn)品資料概要等銷售文件，充分認識產(chǎn)品的風(fēng)險收益特征，并根據(jù)自身情況做出投資決策，對投資決策自負盈虧。我司不從事任何基金評價業(yè)務(wù)，相關(guān)頒獎/排行均為內(nèi)部評選/評定結(jié)果，僅供參考。