充斥著價格戰、口水戰的中國新能源汽車市場，在今年1-4月迎來了市場的巨大變動。TOP10熱銷車型的排位賽，更是黑馬頻出。

除了特斯拉Model Y繼續守住頭把交椅，并擴大與第二名的差距；吉利星愿、比亞迪海鷗、五菱宏光MINI三款售價在10萬元以下A0、A00級車成為第二軍團的主力。

這種現象，進一步證實了新能源汽車消費降級的判斷。

事實上，衡量汽車消費是升級還是降級，不僅要看價格的變化，還要看消費觀念和消費結構的變化。研究院監測數據顯示，2022-2024年，中國市場10萬以下新能源乘用車保持持續增長勢頭，交付量分別同比增長27.62%、9.02%、74.47%。

今年1-4月，10萬以下新能源乘用車交付量更是同比增長76.09%，成為同期新能源整體市場增長的主要拉動力量之一，增長貢獻率超過40%（似乎又在重現幾年前市場格局）。

與此同時，小米SU7、理想L6、小鵬MONA M03憑借智能化以及性價比優勢，搶走了原本屬于比亞迪的三個TOP10車型席位。問界M7的出局，則進一步凸顯問界和鴻蒙智行的內耗。

上周，華為常務董事、終端BG董事長余承東表示，鴻蒙智行已經有“五界”，之后“可能不會”再有新的“界”了。目前，問界M9仍是鴻蒙智行旗下交付量冠軍。

不過，問界M9所處的45萬以上的細分市場，縮量效應正在凸顯。研究院監測數據顯示，2023-2024年，中國市場45萬以上乘用車交付量分別同比增長25.94%、13.94%，今年1-4月，同比增速更是大幅萎縮至3.78%。

目前，鴻蒙智行體系的持續放量，還需要依靠智界，以及后續上汽合作的尚界來沖擊市場。而尊界和享界，由于車型和市場定位的問題，無法帶來規模化效應。

“我覺得可能這個只能到此結束了。因為我們的能力做兩三個界都已經很不容易了，做五個界非常非常難。”余承東強調，未來可能會專注于現有合作伙伴的深度合作，而不是繼續拓展新的品牌。

不過，鴻蒙智行最大的潛在競爭對手，無疑就是小米。

“大家看到，從其他行業來的這個公司只做一款車就賣爆了。雖然他的產品可能不是那么好，但賣得很爆”，余承東顯然是意有所指，“我們做的產品，質量好、體驗好、性能好，各方面都好，你還賣不過它，甚至還賣不過他的零頭。”

其中，隨著小米第二款車型YU7的上市，對標特斯拉Model Y的定位，大概率會在下半年形成放量效應，沖擊后者的銷量。去年12月，小米SU7超越Model 3成為20萬以上轎車市場銷冠。

此外，小米自研玄戒芯片，一旦在旗下車型搭載，可能會進一步擴大兩款車型的SKU，并且在價格梯次上形成更加靈活的組合。考慮到價格（市場定位）仍是銷量的決定性因素之一，小米SU7、YU7兩款車型大概率會拿到前十的兩個席位。

而憑借MONA M03從低谷中爬出來的小鵬，一度在沖刺高端市場敗下陣來，或許也找到了另一條突圍之路。從去年9月開始交付，僅僅4個月時間，MONA M03的實際交付量就達到4.85萬輛，月均交付超萬輛。

研究院監測數據顯示，今年1-4月，MONA M03實際交付量達到6.2萬輛，超過了小鵬其他車型的交付量總和，占比超過50%。而排在第二位的P7+僅為3.2萬輛。

此外，何小鵬喊話，“2025年，小鵬汽車非常有信心能夠實現銷量同比翻一番，銷量目標定為35萬輛。”現在看來，今年前4個月，除了2月的春節因素，其余三個月均保持了月交付3萬輛以上的成績。

如果繼續按照這種勢頭，加上后續新車的陸續上市（以及今年海外市場的進展），全年35萬輛目標達成應該是大概率事件。與此同時，10-15萬級別的MONA M03大概率也將繼續維持主力車型的地位。

上周，MONA M03 Max車型正式上市，搭載基于英偉達平臺的XNGP輔助駕駛功能，這意味著，小鵬在嘗試進一步加強MONA M03的多維競爭力。12.98萬起的售價，也算是再一次捅破了全場景NOA的價格底線。

而對于理想來說，L6的銷量在內部（9/8/7/6，銷量排序基本上和價格是成正比關系）也是一騎絕塵。今年1-4月，L6的交付量是內部第二名L7的兩倍之多。

目前，除了各款車型的智駕煥新版上市，今年的兩款純電產品—理想i8和i6（i系列純電SUV）分別定檔7月和9月發布；其中，理想i6定位大五座純電SUV，最具看點。

此外，另一組數據則是說明市場頭部的白熱化競爭效應在正在凸顯。

數據顯示，2023年1-4月，月均交付量超1萬輛的新能源車型共有13款，其中，比亞迪一家就占據了8個席位；而今年1-4月，17款車型月均交付過萬，比亞迪占據9個席位，但占比已經出現下滑。

考慮到今年以來，比亞迪旗下車型又增加配置（比如，NOA的配置率大幅增加），同時，老款車型去庫存以及價格促銷等因素疊加，單從車型的表現來看，顯然銷量壓力不小。