西風 發自 凹非寺
量子位 | 公眾號 QbitAI

一聽到谷歌要搶走10%的年收入，英偉達罕見地慌了。

緊急發聲，一邊客套恭喜谷歌的AI進展，一邊明晃晃強調自己的核心地位：

我們為谷歌的成就感到欣喜，他們在AI領域取得長足進步，而我們始終是谷歌可靠的供應伙伴。英偉達持續引領行業發展，我們是唯一能夠兼容所有AI模型、覆蓋所有計算場景的硬件平臺相較于專為特定AI框架或功能設計的專用芯片，英偉達解決方案具備更卓越的性能、更廣泛的適用性以及更靈活的通用性

到底是咋回事兒？

眾所周知，谷歌剛憑Nano Banana Pro、Gemini 3大獲全勝，并且Gemini 3全程使用谷歌自研TPU（而非英偉達GPU）。

隨后谷歌背后更大動作就曝光了，如意算盤打到了搶占AI芯片算力市場的高地上：

消息稱，谷歌開始向meta與大型金融機構等，推介在其自有數據中心部署TPU的方案

而meta正在與谷歌探討使用TPU訓練新AI模型，計劃在2027年斥資數十億美元在其數據中心使用TPU，并于明年從谷歌云租用谷歌芯片。

△AI生成

知情人透露，谷歌云部門部分高管預測，這類業務可能為谷歌帶來數十億美元的年收入，幫助谷歌拿下英偉達10%的年營收盤子

Google Brain&OpenAI前員工Andrew Carr曬出調侃表情包，暗喻老黃此刻的心態：你happy我不happy。

兩大巨頭交鋒，直接攪動整個AI產業牌桌。

根據金融數據服務商S&P Capital IQ的數據，今年1月至11月期間，谷歌母公司Alphabet與英偉達的股價表現均大幅跑贏標普500大盤。

其中Alphabet后期漲勢更為強勁，而英偉達的股價波動相對劇烈。

谷歌加速擴張TPU，英偉達反擊簡單粗暴

TPU是谷歌為類神經網絡設計的特殊應用集成電路（ASIC）。TPU配備矩陣乘法計算單元（MXU）和專用互連網絡拓撲等定制化功能，旨在高效加速AI的訓練與推理。

谷歌在TPU上布局已有十余年。2018年開始，TPU才對部分客戶開放云端使用。

但現在，谷歌走出了關鍵一步：向部分客戶推薦在他們自己的數據中心中本地部署TPU方案。

谷歌向客戶推介兩大賣點：

一是強調安全合規，客戶反饋稱此舉可滿足敏感數據更高的安全與合規標準。

二是性能優勢，Gemini 3已經證明谷歌TPU能高效運行AI模型，尤其適合如高頻交易等需要在自有設施中低延遲運行模型的企業。

為推動TPU本地部署計劃，谷歌還專門開發了“谷歌版CUDA”——TPU command center，以簡化客戶的TPU使用流程。

谷歌為TPU打造的編程語言Jax，普及度遠不及CUDA。但谷歌向客戶承諾，他們可借助PyTorch生態工具，與控制TPU服務器集群的TPU command center進行交互，無需精通Jax。

與此同時，谷歌為吸引客戶在谷歌云中使用TPU，持續強調用TPU比用英偉達GPU更省錢

據了解，今年夏天，谷歌開始與主要出租英偉達芯片的小型云服務提供商接洽，探討在其數據中心托管TPU的可能性。目前已與倫敦Fluidstack達成協議，將在紐約的數據中心部署TPU。

谷歌提出了Fluidstack難以拒絕的條款：

若Fluidstack無法支付即將到期的紐約數據中心租賃費用，谷歌將提供高達32億美元的兜底擔保。

這手法，幾乎復刻英偉達當初承諾CoreWeave的策略。

另外谷歌也正在英偉達鐵盟友里挖墻腳——接洽為OpenAI建設英偉達芯片數據中心的Crusoe，以及向微軟出租英偉達芯片且與OpenAI簽有租賃合同的CoreWeave

另一邊，英偉達CEO黃仁勛一直密切關注谷歌TPU的技術進展，并積極拉攏可能使用TPU的大客戶，如OpenAI、Anthropic、meta等。

The Information指出，meta已是英偉達的核心客戶之一，黃仁勛可能通過與meta達成獨家合作，搶先阻止其與谷歌的TPU合作落地。

英偉達的反擊方式簡單粗暴，直接用錢砸

上個月，谷歌前腳剛宣布向Anthropic供應100萬個TPU后，黃仁勛隨即宣布向Anthropic投資數十億美元，并換來Anthropic繼續采用英偉達GPU的承諾。

類似的，OpenAI計劃從Google Cloud租用TPU的消息剛公開，黃仁勛就和OpenAI達成了一項初步協議，向其投資高達1000億美元，以便其能夠開發自己的數據中心，并且還討論過向OpenAI租賃英偉達GPU。

英偉達發言人雖然辯稱“公司對AI初創企業的投資，并未強制要求對方購買其GPU”，但其戰略意圖不言自明。

當然，公開場合兩家仍保持禮貌，黃仁勛也公開夸谷歌TPU“值得尊重”。

谷歌已推出七代TPU，對于真正值得尊重的成就，我們理應表示認可。

此外值得一提的是，目前谷歌云仍在向客戶出租搭載英偉達芯片的服務器，并且該業務收入仍遠高于TPU相關收入

除此之外，亞馬遜、微軟等云業務主要競爭對手，以及OpenAI、meta等大型AI開發商，均已啟動自有AI芯片研發。

有分析師稱，鑒于在訓練芯片領域難以撼動英偉達的技術優勢，挑戰其霸權的最大機會在于推理芯片。

One More Thing

英偉達上周三交出了創紀錄的財報，黃仁勛也借此駁斥了AI泡沫的升溫言論，但英偉達股價僅在周三短暫上漲，周四便隨AI交易信心動搖而回落。

緊接著，英偉達周四全員大會內容就被泄露了。

Business Insider爆料，黃仁勛談及公司財報時，吐槽市場不買賬。

業績差，會被當作AI泡沫破裂的證據；業績好，又會被說助長泡沫，我們現在就是左右為難。哪怕業績稍微差一點、顯得疲軟，整個市場都可能崩掉。網上的梗圖都在說英偉達撐著整個地球，這話其實也不算夸張。

老黃坦言，英偉達如今的行業影響力讓市場預期難以滿足，這也體現在市值波動上。他自嘲“以前公司市值5萬億美元是好日子”，還打趣道，“史上沒人能幾周內蒸發5000億美元市值，畢竟得先有足夠高的估值，才虧得起這么多。

英偉達發言人向Business Insider回應：“在又一個增長強勁、需求爆表的季度后，黃仁勛向員工傳遞的核心信息是：保持專注，讓市場自行調整。”

[1]https://x.com/andrew_n_carr/status/1993418458877641208?s=20
[2]https://www.semafor.com/article/11/25/2025/google-is-coming-for-nvidia
[3]https://www.theinformation.com/articles/google-encroaches-nvidias-turf-new-ai-chip-push
[4]https://www.businessinsider.com/jensen-huang-market-nvidia-quarter-meeting-2025-11