1月7日訊，今日92股漲停，16股炸板，封板率為83%，海得控制5連板，美邦股份4連板，粵宏遠(yuǎn)A、迪貝電氣、雄韜股份3連板，順鈉股份8天7板，中恒電氣11天6板，神劍股份7天5板，夢潔股份5天4板，山子高科、康盛股份、祥和實業(yè)、美邦服飾4天3板，瑞和股份6天3板，鑫科材料、廣百股份8天3板。市場全天震蕩反彈，深成指領(lǐng)漲，大小指數(shù)走勢分化，微盤股指數(shù)漲近4%。滬深兩市全天成交額1.08萬億，較上個交易日放量180億。板塊方面，銅纜高速連接、數(shù)據(jù)中心電源、CPO、半導(dǎo)體等板塊漲幅居前，流感、中藥、醫(yī)藥商業(yè)、創(chuàng)新藥等板塊跌幅居前。截至收盤，滬指漲0.71%，深成指漲1.14%，創(chuàng)業(yè)板指漲0.7%。

人氣及連板股分析

盡管連板股晉級率仍僅有33%，但昨日上演地天板的美邦股份成功實現(xiàn)4進(jìn)5，昨日放量長陰斷板的順鈉股份以“地天板”形式展開縮量反包，從而帶動部分高位人氣股嘗試展開反核修復(fù)。順鈉股份的地天板反包也繼續(xù)刺激數(shù)據(jù)中心電源設(shè)備領(lǐng)漲算力硬件股，進(jìn)而將強度擴散至銅纜與光模塊等算力硬件端中的傳統(tǒng)高熱度方向。與此同時，零售概念人氣股中百集團盡管盤中多次嘗試開板修復(fù)，但最終仍收出連續(xù)第三個跌停，對整個大消費板塊的修復(fù)力度形成壓制。隨著泛AI等前期熱點板塊的大面積修復(fù)，近期避險資金主導(dǎo)下的抗流感等醫(yī)藥板塊出現(xiàn)沖高回落，與指數(shù)再現(xiàn)蹺蹺板態(tài)勢，也反映市場整體風(fēng)偏偏好出現(xiàn)積極轉(zhuǎn)暖跡象。

主線熱點

近日，字節(jié)跳動采購部信息發(fā)布平臺發(fā)布自建數(shù)據(jù)中心變電站設(shè)計框架采購尋源公告。構(gòu)建自建變電站的計劃，意味著字節(jié)跳動希望在電力供應(yīng)上實現(xiàn)更大的自主權(quán)和可控性。直接受益數(shù)據(jù)中心變電站建設(shè)的HVDC（高壓直流輸電）方向繼續(xù)強勢領(lǐng)漲，人氣股順鈉股份走出地天板，中恒電氣、三變科技、萬控智造等多股漲停，進(jìn)而帶動UPS電源、BBU、電池BMS等細(xì)分全面發(fā)散。電站設(shè)備等采購處于IDC土建的前期階段，與銅纜、光模塊等在AI服務(wù)器生產(chǎn)周期的地位類似。此外，隨著英偉達(dá)GB300有望于今年二季度發(fā)布，作為新增部分的超級電容器以及增量環(huán)節(jié)的MPO（高密度光纖連接器）、大尺寸HDI等細(xì)分也走出一波像樣的領(lǐng)漲行情。在算力硬件端完成無差別普漲修復(fù)后，并不利于次日增量資金的承接，一些此前滯漲的增量邏輯環(huán)節(jié)反而容易走出獨立行情。

OpenAI CEO Sam Altman透露，他預(yù)計其投資的公司Helion將“很快”演示凈能量增益核聚變。氫能以及核電板塊延續(xù)強勢的同時，可控核聚變概念午后大面積爆發(fā)，氫能疊加數(shù)據(jù)中心UPS電池的雄韜股份錄得3連板，核電疊加數(shù)據(jù)中心冷卻塔的海鷗股份2連板，久盛電氣、融發(fā)核電、弘訊科技等大批個股午后上板。除去OpenAI外，微軟、亞馬遜、谷歌等科技巨頭紛紛加碼押注核電。而國內(nèi)方面，2024年新核準(zhǔn)的5個核電項目中民營企業(yè)參股比例也首次提升至10%。因此本輪核電的發(fā)展與背后AI對電力的渴求密切相關(guān)，一些有數(shù)據(jù)中心和算力題材疊加的品種在板塊內(nèi)仍具備更高辨識度。

據(jù)“雷鳥創(chuàng)新”微信公眾號消息，雷鳥V3AI拍攝眼鏡1月7日即將發(fā)布。AI眼鏡概念在昨日完成大面積補跌后表現(xiàn)繼續(xù)分化，此前4連板的比依股份盡管短暫開板翻紅，但最終仍封死跌停，不過中科藍(lán)訊、博士眼鏡、卓翼科技等大面積展開像樣修復(fù)。英偉達(dá)CEO黃仁勛在CES演講中，不僅如期發(fā)布了最新一代的電腦GPU——GeForce RTX 50系列，還帶來了關(guān)于AI模型、智能駕駛、AI機器人、AI超級計算機等眾多驚喜，刺激午后英偉達(dá)產(chǎn)業(yè)鏈以及相關(guān)的機器視覺等展開異動，東方精工、鴻博股份雙雙漲停，和林微納等多股紛紛位居漲幅前列。而今日芯片股的整體性反彈也得益于算力以及端側(cè)硬件的雙重加持，寒武紀(jì)總市值突破3000億續(xù)創(chuàng)歷史新高，但其尾盤加速不排除存在部分踏空資金回補動作。

1月6日，抖音電商推出史上力度最大的商家扶持計劃，共包含免傭金、返推廣費、設(shè)幫扶基金等9條措施。此前微信送禮物功能逐步擴大測試范圍，同時微信小店推出私域激勵計劃。抖音和微信間的電商大戰(zhàn)打響，刺激相關(guān)概念股展開修復(fù)，高位人氣股夢潔股份反包漲停走出5天4板，元隆雅圖、利歐股份、嶺南股份等多股漲停。除去抖音電商以及微信小店外，IP經(jīng)濟概念也結(jié)束此前低迷展開一波凌厲的超跌反彈，美邦服飾反包漲停走出4天3板，實豐文化、廣百股份也雙雙漲停。隨著東百集團、中百集團等高位人氣股遭遇A殺對零售板塊形成壓制，作為大消費概念中的新經(jīng)濟細(xì)分，IP文創(chuàng)、微信送禮以及此前一度熱炒的首發(fā)經(jīng)濟等方向在此前完成充分調(diào)整后，或有望重回資金視野。

后市展望

今日盡管三大指數(shù)均終結(jié)日線四連陰，幾乎均以光頭陽線報收，其中深成指收漲超1%，微盤股更是終結(jié)此前5連跌，大漲近4%，其中兩市超百股漲超10%。但兩市成交依靠午后的一波放量，才得以維持1萬億以上。熱點方面，除去算力和端側(cè)硬件為首的泛AI方向全線爆發(fā)外，大消費、機器人等超跌方向的反彈仍表現(xiàn)為快速輪轉(zhuǎn)，量能無法顯著改善對熱點持續(xù)性仍形成不利影響。技術(shù)面上，滬指下方89日均線的短線支撐通過今日的反彈得以確認(rèn)，不過隨著上方5日均線的快速下移，短線指數(shù)仍需經(jīng)受5日均線和250周均線的雙重考驗。而日線kdj在超賣區(qū)企穩(wěn)拐頭向上后，短線若無法加速反彈實現(xiàn)金叉，指數(shù)不排除反彈遇阻并重新轉(zhuǎn)而向下探底可能。

今日漲停分析圖

（ 金皓明）