產(chǎn)業(yè)深觀

行業(yè)的發(fā)展，正在走入到新的變局時(shí)刻。特別是隨著各大玩家們的財(cái)報(bào)的發(fā)布，我們通過它們的財(cái)報(bào)，更加可以看出的是整個(gè)行業(yè)正在發(fā)生著的深刻變化。當(dāng)?shù)蔚蔚谌径鹊呢?cái)報(bào)發(fā)布，我們同樣可以看出同樣一種發(fā)展脈絡(luò)。根據(jù)財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)顯示，滴滴三季度核心平臺(tái)訂單量46.85億單，同比增長(zhǎng)13.8%，這也是自2023年以來(lái)滴滴訂單量連續(xù)11個(gè)季度保持同比雙位數(shù)穩(wěn)定增長(zhǎng)。同期公司實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)15億元。

除此之外，滴滴表示，自今年4月宣布重啟外賣業(yè)務(wù)以來(lái)，滴滴旗下的99平臺(tái)已在巴西30多個(gè)城市上線外賣服務(wù)。按照規(guī)劃，外賣服務(wù)將在2026年年中擴(kuò)展至巴西的100個(gè)城市。隨著滴滴外賣業(yè)務(wù)的逐步落地，或許它將會(huì)在未來(lái)成為驅(qū)動(dòng)滴滴業(yè)務(wù)增長(zhǎng)的新引擎。

按照我們對(duì)于滴滴的既有印象，它更多的是一家出行服務(wù)平臺(tái)，并不會(huì)涉及外賣的業(yè)務(wù)，但是，透過滴滴第三季度的財(cái)報(bào)，我們可以看出，滴滴不僅做起了外賣，而且還正在以一種相對(duì)快速的速度落地。當(dāng)?shù)蔚尾辉偈莻鹘y(tǒng)意義上的出行平臺(tái)，而是開始變成一家涵蓋了出行、外賣、金融科技、AI等諸多元素的綜合型平臺(tái)的時(shí)候，透過滴滴，我們或許看到的不僅僅只是滴滴，而是其為我們投射出來(lái)的產(chǎn)業(yè)發(fā)展新邏輯。

專注基本盤，正在成為新共識(shí)

無(wú)論是透過滴滴的財(cái)報(bào)，還是透過其他玩家們的財(cái)報(bào)，我們都看出一個(gè)非常明顯的跡象，即，玩家們幾乎都是在專注自身的基本盤，幾乎都是在盡可能多地回歸到自身的主業(yè)。這其實(shí)是和以往的發(fā)展邏輯有著本質(zhì)的區(qū)別的。那么，究竟有什么樣的區(qū)別呢？我們都知道，在移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的高潮期，不斷地?cái)U(kuò)大規(guī)模，不斷地延展自身的勢(shì)力范圍，成為了行業(yè)的共識(shí)。打造一個(gè)大而全的生態(tài)系統(tǒng)，成為了每一個(gè)玩家們的必備選項(xiàng)。

當(dāng)移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代的紅利不再，特別是規(guī)模擴(kuò)張無(wú)法帶來(lái)正向的反饋，甚至還會(huì)帶來(lái)負(fù)累的時(shí)候，越來(lái)越多的玩家們開始將關(guān)注的目光盡可能多地聚焦在自己的基本盤，盡可能多地停留在自身的主營(yíng)業(yè)務(wù)上。拿滴滴來(lái)講，它的基本盤，其實(shí)就是出行業(yè)務(wù)。透過滴滴第三季度的財(cái)報(bào)，我們看到的是，它在自身的基本盤上所表現(xiàn)出來(lái)的不可撼動(dòng)的市場(chǎng)地位。對(duì)于像滴滴這樣的玩家們來(lái)講，不斷地鞏固自身的基本盤，不斷地打好地基，或許才是真正可以保證它的發(fā)展可以持續(xù)且長(zhǎng)久的關(guān)鍵。

如果要尋找滴滴第三季度的財(cái)報(bào)為我們投射出來(lái)的新訊息的話，不斷地回歸主營(yíng)業(yè)務(wù)，不斷地鞏固自身的基本盤，才是真正可以保證它們的發(fā)展可以進(jìn)入到新階段的關(guān)鍵。其實(shí)，并不僅僅只是滴滴，對(duì)于每一個(gè)當(dāng)下的玩家們而言，專注于基本盤，筑好傳統(tǒng)優(yōu)勢(shì)項(xiàng)目的大壩，確保自身的主營(yíng)業(yè)務(wù)的穩(wěn)定，才是保證它們可以在行業(yè)變革期獲得穩(wěn)定發(fā)展的關(guān)鍵。

因此，透過滴滴第三季度的財(cái)報(bào)，我們看到的是，滴滴在出行領(lǐng)域一超多強(qiáng)的格局之下，依然還保持著自身特有的獨(dú)特優(yōu)勢(shì)。可以說(shuō)，正是這樣一種優(yōu)勢(shì)，滴滴才有理由去探索新的業(yè)務(wù)，才能夠去尋找新的增長(zhǎng)點(diǎn)。

切分新蛋糕，正在成為新趨勢(shì)

滴滴財(cái)報(bào)的另外一個(gè)最為突出的亮點(diǎn)在于，它開始做外賣業(yè)務(wù)。需要注意的是，滴滴的外賣業(yè)務(wù)，并不是國(guó)內(nèi)的外賣業(yè)務(wù)，而是開始做海外的外賣業(yè)務(wù)。滴滴的這樣一種做法，等于是踩中了外賣和出海兩個(gè)新風(fēng)口。因此，透過這一點(diǎn)，我們可以同樣可以看出行業(yè)正在發(fā)生著的新變化。

首先，存量市場(chǎng)下的新增量。我們都知道，現(xiàn)在的時(shí)代，其實(shí)是一個(gè)存量的時(shí)代。在這樣一個(gè)時(shí)代背景下，玩家們需要做的是在存量市場(chǎng)下尋找新增量。因此，我們才看到了原來(lái)外賣市場(chǎng)上大戰(zhàn)的再起，原來(lái)本地生活賽道上的大戰(zhàn)再起。說(shuō)到底，玩家們其實(shí)都是在通過尋找新的增量來(lái)打開存量時(shí)代的發(fā)展新思路。

正是在這樣一個(gè)大背景下，我們看到了滴滴同樣將關(guān)注的焦點(diǎn)聚焦在了在傳統(tǒng)業(yè)務(wù)賽道上尋找新增量的發(fā)展軌道上。值得注意的是，同傳統(tǒng)邏輯的競(jìng)爭(zhēng)方式不同，現(xiàn)在玩家們?cè)趥鹘y(tǒng)業(yè)務(wù)做新增量，更多地是在借助自身本身核心業(yè)務(wù)的優(yōu)勢(shì)，而非僅僅只是像以往那樣按照同樣或者類似的模式去做增量。對(duì)于任何一個(gè)想要在存量時(shí)代有所作為的玩家們而言，如何找到新的增量，或許才是保證行業(yè)的發(fā)展可以進(jìn)入到新階段的關(guān)鍵。

其次，現(xiàn)有市場(chǎng)之外尋找新市場(chǎng)。透過滴滴的財(cái)報(bào)，我們可以看出，它開始在巴西開展外賣業(yè)務(wù)。這不禁讓我們與時(shí)下較為火熱的出海聯(lián)系在了一起。事實(shí)上，并不僅僅只是滴滴，其他很多的玩家們?cè)缇烷_始了在海外市場(chǎng)的布局。可以說(shuō)，玩家們?cè)噲D跳出現(xiàn)有市場(chǎng)的牽絆，轉(zhuǎn)而去尋找新市場(chǎng)，找到新的發(fā)展突破口。

對(duì)于任何一個(gè)想要在新的行業(yè)背景下找到新機(jī)會(huì)的玩家們而言，如何走出國(guó)門，在海外市場(chǎng)去尋找新的增長(zhǎng)量，或許才是讓它們按照以往的模式找到新的增長(zhǎng)量的關(guān)鍵所在。從時(shí)下各個(gè)玩家們的表現(xiàn)來(lái)看，出海市場(chǎng)上強(qiáng)大的增長(zhǎng)潛能，正在成為驅(qū)動(dòng)玩家們實(shí)現(xiàn)新的增長(zhǎng)的關(guān)鍵所在。

因此，如果要尋找滴滴第三季度的財(cái)報(bào)為我們投射出來(lái)的產(chǎn)業(yè)發(fā)展新邏輯的話，在存量市場(chǎng)之下尋找新增量，從而在新的市場(chǎng)格局之下占據(jù)一席之地。另外，通過將發(fā)展的目光轉(zhuǎn)移到海外市場(chǎng)，并且不斷地通過出海來(lái)找到更多新的發(fā)展突破口，或許才是關(guān)鍵所在。

布局新技術(shù)，正在成為新方向

現(xiàn)在，越來(lái)越多的玩家們開始通過布局以AI為代表的新技術(shù)去改造傳統(tǒng)業(yè)務(wù)，以通過這樣一種方式來(lái)找到新的增長(zhǎng)。無(wú)論是在電商領(lǐng)域，還是在內(nèi)容創(chuàng)作領(lǐng)域，乃至是在生產(chǎn)制造領(lǐng)域，AI幾乎成為了一種相對(duì)較為確定性的新方向。對(duì)于滴滴而言，其實(shí)同樣正在進(jìn)行著這一方面的嘗試。

今年9月，滴滴AI出行助手開啟公測(cè)，讓用戶叫車更方便。通過人工智能與數(shù)據(jù)驅(qū)動(dòng)，理解用戶的語(yǔ)音或文字用車需求，并結(jié)合時(shí)間、路況、車輛等實(shí)時(shí)信息，給出不同用車偏好或特定場(chǎng)景下定制化的出行方案。另外，滴滴與廣汽埃安成立合資公司，計(jì)劃2025年底量產(chǎn)L4級(jí)前裝自動(dòng)駕駛汽車，配備33個(gè)傳感器（含10顆激光雷達(dá)）、紅外相機(jī)及安全冗余平臺(tái)。

除了布局之外，滴滴還計(jì)劃在2025年投入1000輛進(jìn)行運(yùn)營(yíng)測(cè)試，2026年擴(kuò)容至數(shù)萬(wàn)輛，2030年目標(biāo)達(dá)百萬(wàn)輛級(jí)運(yùn)營(yíng)。通過滴滴現(xiàn)有出行網(wǎng)絡(luò)（覆蓋400個(gè)中國(guó)城市及14個(gè)海外國(guó)家）構(gòu)建人類司機(jī)與機(jī)器人混合網(wǎng)絡(luò)，利用真實(shí)場(chǎng)景數(shù)據(jù)優(yōu)化AI模型 。

可見，滴滴同樣正在像其他的玩家們一樣布局AI新技術(shù)，通過AI來(lái)改造自身的業(yè)務(wù)，不斷地為自身的發(fā)展帶來(lái)新的增長(zhǎng)。

隨著AI的不斷成熟，特別是AI在越來(lái)越多的場(chǎng)景和行業(yè)落地和應(yīng)用，AI將會(huì)像互聯(lián)網(wǎng)一樣成為新的基礎(chǔ)設(shè)施。以往，我們所看到的互聯(lián)網(wǎng)+業(yè)務(wù)，將會(huì)被現(xiàn)在的AI+業(yè)務(wù)所取代。對(duì)于每一個(gè)想要在AI時(shí)代有所作為的玩家們而言，如何盡可能多地布局AI，通過AI來(lái)尋找新的增長(zhǎng)點(diǎn)，正在成為玩家們的新共識(shí)。全面且深入地?fù)肀I，并且以AI來(lái)改造自身的傳統(tǒng)業(yè)務(wù)，實(shí)現(xiàn)傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的煥新，才是保證玩家們可以打開新的增長(zhǎng)曲線的關(guān)鍵所在。

滴滴第三季度的財(cái)報(bào)，其實(shí)是可以給我們很多的啟示的。透過它，我們看到的是，互聯(lián)網(wǎng)玩家們開始選擇新的發(fā)展模式，開始從傳統(tǒng)意義上的做大變成現(xiàn)在意義上的做厚。在穩(wěn)住自身的基本盤的同時(shí)，玩家們更多地選擇是在存量市場(chǎng)之下尋找新的增長(zhǎng)量，并且開始通過布局AI為代表的新技術(shù)來(lái)實(shí)現(xiàn)傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的煥新。當(dāng)?shù)蔚渭尤氲睫D(zhuǎn)型的隊(duì)伍，新的方向正在被厘清，新的格局正在被塑造。